L’Autorité marocaine du marché des capitaux (AMMC) a annoncé avoir visé le prospectus relatif à l’émission par RCI Finance Maroc d’un emprunt obligataire ordinaire, en date du 28 novembre 2025.

L’émission référencée VI/EM/039/2025, s’inscrit dans la stratégie de financement de la société et intervient après l’enregistrement, par l’AMMC, du document de référence 2024 de l’émetteur et de sa première actualisation. Selon le prospectus visé, l’opération porte sur un plafond global de 900 millions de dirhams, réparti en trois tranches non cotées. Ces tranches se distinguent par des maturités respectives de 2 ans (Tranche A), 3 ans (Tranche B) et 4 ans (Tranche C), avec un remboursement du principal in fine.

Le taux d’intérêt facial sera révisable toutes les 13 semaines. Pour la première période, il correspondra au taux plein 13 semaines déterminé en référence à la courbe des taux de référence du marché secondaire des bons du Trésor publiée par Bank Al-Maghrib le 4 décembre 2025, augmenté d’une prime de risque. Celle-ci est fixée à 45 points de base pour la Tranche A, 55 pbs pour la Tranche B et 65 pbs pour la Tranche C.

La période de souscription s’étalera du 5 au 9 décembre 2025 inclus, précise l’AMMC.